В понедельник торги в США началиcь с заметного охлаждения: фьючерсы на американские акции в целом снижались. Давление на рынок усилилось из‑за ухудшения ситуации на глобальном рынке гособлигаций и на фоне роста цен на нефть, который традиционно влияет на ожидания по инфляции и стоимости заимствований.
К 08:10 по восточному времени (12:10 по Гринвичу) динамика выглядела так: фьючерс на индекс Dow упал на 163 пункта, то есть на 0,3%. Контракт на S&P 500 снизился на 11 пунктов, или на 0,2%. При этом фьючерсы на Nasdaq 100 почти не изменились — движение было ограниченным.
Что «двигало» акции до открытия
Пока рынок не начал полноценную торговую сессию, инвесторы реагировали на корпоративные новости и сигналы из отраслей. Ниже — ключевые участники, которые сильнее других меняли цену в премаркете.
- Энергетический сектор: Chevron и Exxon Mobil торговались чуть выше рынка.
- UnitedHealth: акции компании снижались после того, как Berkshire Hathaway распродала долю в страховщике.
- Delta Air Lines: бумаги авиаперевозчика росли. Причина — заявление Berkshire Hathaway о формировании пакета в Delta на сумму $2,6 млрд.
- Macy’s: рост котировок после того, как Berkshire Hathaway раскрыла информацию о своей доле в сети универмагов.
- Инструменты и космос: EchoStar, Rocket Lab и AST SpaceMobile поднимались после того, как Илон Маск заявил о работе над планами долгожданного IPO ракетной компании SpaceX.
- Regeneron Pharmaceuticals: резкое падение на ожиданиях, которые не подтвердились. Компания отреагировала снижением после того, как данные фазы 3 исследования препарата от метастатической меланомы не оправдали прогнозы.
- Bio-Rad Laboratories: акции росли после публикации в деловых СМИ о том, что Elliott сформировал позицию в поставщике инструментов для бионаучных исследований.
- Dominion Energy: заметный рост. Компания поддержалась сообщениями о том, что NextEra Energy обсуждает сделку преимущественно акциями, которая оценивает Dominion Energy примерно в $66 млрд. Если переговоры завершатся соглашением, это станет крупнейшим объединением в электроэнергетической отрасли.
- LiveRamp: сильный скачок после заявления Publicis Groupe о договоренности приобрести онлайн‑брокера данных примерно за $2,5 млрд наличными.
- Applied Materials: небольшое снижение на решении аналитиков Morgan Stanley понизить рекомендацию до «equal-weight» с «overweight». Термин «equal-weight» означает нейтральную позицию (ожидание среднерыночной доходности), а «overweight» — более высокую привлекательность относительно рынка.
- Baidu (в листинге США): рост на фоне более сильных, чем ожидалось, квартальных данных по выручке китайской интернет‑компании.
Контекст: почему рынок реагирует на облигации и нефть
Снижение фьючерсов в начале недели объясняют сразу два фактора.
- «Распад» на рынке облигаций. Когда доходности по долговым бумагам растут или цены падают, инвесторы пересматривают оценки стоимости будущих прибылей компаний. В результате давление чаще всего испытывают акции, особенно чувствительные к ставкам.
- Рост цен на нефть. Удорожание сырья может усиливать инфляционные ожидания. Это, в свою очередь, влияет на прогнозы по денежно‑кредитной политике и стоимости капитала.
Справка о премаркете
Премаркет — это период торгов до официального открытия основной сессии, когда котировки формируются на основе заявлений компаний, корпоративных раскрытий и действий крупных игроков. Именно в этот момент часто становятся заметны реакции на сделки и результаты исследований.
